Ξανά τέλος για την EBR!

Η εταιρεία του Buell ξανά σε περιπέτειες
Από τον

Λάζαρο Μαυράκη

27/1/2017

Οι οικονομικές φουρτούνες της EBR φαίνεται ό,τι έχουν πολλά παραπάνω από… 40 κύματα, τα οποία η εταιρεία καλείται να περάσει για ακόμη μια φορά. Με ανακοίνωση που εξέδωσε χθες το βράδυ, η EBR Motorcycles με έδρα στο East Troy του Winsconsin, ενημερώνει το κοινό ότι την επόμενη εβδομάδα θα ξεκινήσει η διαδικασία τερματισμού της παραγωγής. Παρόλα αυτά, η EBR θα συνεχίσει να καλύπτει τις εγγυήσεις και θα παρέχει τεχνική υποστήριξη και σε επίπεδο ανταλλακτικών στους αντιπροσώπους και τους ιδιοκτήτες των μοτοσυκλετών της. Παράλληλα, θα συνεχίσει να εξετάζει εναλλακτικά στρατηγικά πλάνα με ενδιαφερόμενους επενδυτές, για τις γραμμές παραγωγής της.

Αυτή είναι μια δύσκολη απόφαση για τo εργοστάσιο, καθώς οι άνθρωποι της εταιρείας, σύμφωνα με την ανακοίνωση, κατέβαλαν κάθε δυνατή προσπάθεια και υπερέβαλλαν εαυτούς για να χτιστεί από το μηδέν το project της EBR, ενώ δεν μπορεί να καταλογιστεί σε κανένα από τους ανθρώπους του team της, κάποιο σφάλμα που να οδήγησε σε αυτή την κατάσταση.

Όπως αναφέρει το δελτίο τύπου, αυτή η δύσκολη απόφαση βασίστηκε κυρίως στο ότι η EBR αντιμετώπισε σοβαρές δυσκολίες στο να υπογράψει συμφωνίες με νέους προμηθευτές, κάτι που θεωρούνταν βασικός παράγοντας για την ανάπτυξη της εταιρείας. Επιπλέον, η παραγωγή του εργοστασίου ήταν πολύ περιορισμένη το 2016 και το 2017, πολύ κάτω από τους στόχους που είχαν αρχικά τεθεί. Ο συνδυασμός των πενιχρών πωλήσεων και οι ανακοινώσεις μεγάλων προμηθευτών για τερματισμό ή περικοπή της παραγωγής τους, μεγιστοποίησε σε υπερβολικό βαθμό τις προκλήσεις που έπρεπε να αντιμετωπίσει η EBR.

H παραγωγή του εργοστασίου ήταν πολύ περιορισμένη το 2016 και το 2017

Σε ό,τι αφορά τι υπάρχον στοκ των μοτοσυκλετών της EBR του 2016 και του 2017, αυτό θα παραμείνει διαθέσιμο προς πώληση στους βασικούς αντιπροσώπους της φίρμας, τους οποίους μπορεί κάποιος να δει στο www.EBR.com. Μέσα στον Μάρτιο επίσης, θα ξεκινήσει και η πώληση των μηχανημάτων των γραμμών παραγωγής, καθώς και του στοκ των ανταλλακτικών.

Νέο κεφάλαιο χρηματοδότησης 550 εκατομμυρίων ευρώ για την KTM

Υγιής εξέλιξη με δάνειο από διεθνές τραπεζικό κοινοπρακτικό σχήμα για την αναχρηματοδότηση της εταιρείας
KTM
Κώστα Γκαζή
Από τον

Κώστα Γκαζή

3/3/2026

Η Bajaj Mobility AG ανακοίνωσε ότι η KTM AG εξασφάλισε νέο δάνειο ύψους 550 εκατ. ευρώ από διεθνές τραπεζικό κοινοπρακτικό σχήμα, ολοκληρώνοντας έτσι τη διαδικασία αναχρηματοδότησης, δηλαδή της διαδικασίας σύναψης νέου δανείου για αποπληρωμή ενός παλαιότερου, που είχε ξεκινήσει στο πλαίσιο της περσινής αναδιάρθρωσής της.

Το νέο δάνειο θα χρησιμοποιηθεί για την αποπληρωμή υφιστάμενης οφειλής της KTM προς την Bajaj Auto International Holdings B.V., η οποία είχε χορηγήσει στην αυστριακή εταιρεία 450 εκατ. ευρώ τον Μάιο του 2025, προκειμένου να στηρίξει το σχέδιο οικονομικής αναδιοργάνωσης της.

Με απλά λόγια, η KTM αντικαθιστά ένα παλαιότερο δάνειο -που είχε ληφθεί στο πλαίσιο της αναδιάρθρωσης- με νέο τραπεζικό δανεισμό, υπό διαφορετικούς όρους.

Οι βασικοί όροι του νέου δανείου

  • Συνολικό ποσό: 550 εκατ. ευρώ
  • Διάρκεια: 5 έτη
  • Μορφή: Χωρίς εξασφαλίσεις (unsecured)
  • Επιτόκιο: Σε χαμηλό έως μεσαίο μονοψήφιο ποσοστό (δηλαδή περίπου 2%–6%)

Το γεγονός ότι το δάνειο είναι “χωρίς εξασφαλίσεις” σημαίνει ότι δεν έχει δοθεί κάποιο συγκεκριμένο περιουσιακό στοιχείο ως εγγύηση, καθώς οι τράπεζες βασίζονται στην πιστοληπτική ικανότητα και στις προοπτικές της εταιρείας.

Παράλληλα, κατά τη διάρκεια ισχύος της συμφωνίας, η KTM θα υπόκειται σε περιορισμούς σχετικά με τη διανομή μερισμάτων. Αυτό σημαίνει ότι δεν θα μπορεί να διανέμει ελεύθερα κέρδη στους μετόχους της χωρίς να πληροί συγκεκριμένες προϋποθέσεις -μια συνήθης πρακτική σε τέτοιες χρηματοδοτικές συμφωνίες, ώστε να διασφαλίζεται πρώτα η οικονομική σταθερότητα.

Η συγκεκριμένη κίνηση θεωρείται κομβικής σημασίας για την KTM, καθώς:

  • Ολοκληρώνει τη διαδικασία αναχρηματοδότησης μετά την περσινή αναδιάρθρωση.
  • Μεταφέρει τον δανεισμό από ενδοομιλική χρηματοδότηση σε τραπεζική.
  • Ενισχύει τη χρηματοοικονομική της βάση για τα επόμενα χρόνια.
  • Βελτιώνει τη διαφάνεια και τη δομή του ισολογισμού της.

Ουσιαστικά, η εταιρεία επιχειρεί να αφήσει πίσω της την περίοδο αναδιοργάνωσης και να περάσει σε φάση σταθεροποίησης και μακροπρόθεσμου σχεδιασμού. Η συμφωνία σηματοδοτεί την ολοκλήρωση των μέτρων αναχρηματοδότησης και αποτελεί ένδειξη ότι διεθνείς τράπεζες εμπιστεύονται τη μελλοντική πορεία της KTM.

 

Ετικέτες